Banking Risk Management

Ects : 3

Enseignant responsable :

  • HERVE ALEXANDRE

Volume horaire : 24

Description du contenu de l'enseignement :
1. Introduction

Les risques dans la banque
Pourquoi réguler ?

2. Régulation et complexité du risque

Du modèle naïf à la VaR
Le problème des portefeuilles de crédit

3. Capital économique et allocation optimale des fonds propres

Capital économique et CaR
Allocation de VaR
RAROC

Coefficient : 1
Compétence à acquérir :
Appréhender les différentes régulations internationales qui ont imposées aux banques une prise en compte plus contraignante de la gestion de leur fonds propres. L'apport d'outils mathématiques associé à une profonde réforme organisationnelle constituent des enjeux majeurs pour les banques aujourd'hui
Mode de contrôle des connaissances :
Examen sur table
Bibliographie, lectures recommandées
H. Alexandre (2013),
Banque et Intermédiation Financière, Economica, 2e édition
J. Dermine (2015), Bank Valuation & Value-based Management, Mc Graw Hill, 2nd edition
F.X. Diebold, Doherty N.A., Herring R.J. (2010), The Known, the Unknown and the Unknowable in Financial Risk Management, Princeton
J.C. Hull (2007),
Risk Management and Financial Institutions, Pearson
F. Saita (2007),
Value at Risk and Bank Capital Management, Academic Press