Banking Risk Management

Ects : 3

Enseignant responsable :

  • HERVE ALEXANDRE

Volume horaire : 24

Description du contenu de l'enseignement :

1. Introduction

 

Les risques dans la banque

Pourquoi réguler ?

 

2. Régulation et complexité du risque

 

Du modèle naïf à la VaR

Le problème des portefeuilles de crédit

 

3. Capital économique et allocation optimale des fonds propres

 

Capital économique et CaR

Allocation de VaR

RAROC

Coefficient : 1

Compétence à acquérir :

Appréhender les différentes régulations internationales qui ont imposées aux banques une prise en compte plus contraignante de la gestion de leur fonds propres. L'apport d'outils mathématiques associé à une profonde réforme organisationnelle constituent des enjeux majeurs pour les banques aujourd'hui

Mode de contrôle des connaissances :

Examen sur table

Bibliographie, lectures recommandées

H. Alexandre (2013),

Banque et Intermédiation Financière, Economica, 2e édition

J. Dermine (2015), Bank Valuation & Value-based Management, Mc Graw Hill, 2nd edition

F.X. Diebold, Doherty N.A., Herring R.J. (2010), The Known, the Unknown and the Unknowable in Financial Risk Management, Princeton

J.C. Hull (2007),

Risk Management and Financial Institutions, Pearson

F. Saita (2007),

Value at Risk and Bank Capital Management, Academic Press